Hvordan du bedre kan forstå kredittkortet ditt - og finne ut hvilken som er riktig for deg

Kredittkort tilbyr en verden av bekvemmeligheter, spesielt ettersom flere og flere bedrifter går kontantfritt, men som alt annet kommer luksusen ved å sveipe det kortet med mange fallgruver og potensielle risikoer. Læring hvordan komme ut av kredittkortgjeld er ikke lett for noen, men å unngå kredittkortgjeld i utgangspunktet er mye lettere når du forstår vilkårene på kortet ditt.

Som å lære hvordan budsjettere penger eller hvordan du fryser kreditt, å lære å håndtere (og strategisk) kredittkort kan ha enorme positive effekter på din langsiktige økonomiske helse. Kredittkort er ikke dårlige - og det er til og med muligheter der ute for de med ingen eller dårlig kreditt - så lenge du forstår hvordan de fungerer, risikoen de utgjør, og hvordan du kan bruke dem til din fordel.

Enten du ønsker å lære mer om kredittkortet / kortene du allerede har, eller søker etter det beste kredittkortet for deg, her er vilkårene og betingelsene og tallene du trenger å forstå før du sveiper.

Lytt til Real Simple 's Money Confidential-podcast for å få ekspertråd om hvordan du starter en bedrift, hvordan du kan slutte å være dårlig med penger, & apos; diskutere hemmelig gjeld med partneren din, og mer!

Relaterte ting

Forstå hvordan renter akkumuleres - og forskjellen mellom utsatt og påløpt rente

De fleste kredittkort har enten påløpte renter eller utsatt interesse. Påløpt rente legger seg regelmessig opp. Hvis du har en saldo på et kredittkort med påløpte renter, blir renten beregnet ut fra den årlige prosentandelen (APR) og legges til den totale saldoen til samme rente hver måned, ingen gimmicks eller overraskelser.

Utsatt rente, derimot, tilbyr vanligvis en innledende rente og legger deretter til renter senere hvis den totale saldoen ikke blir betalt.

Utsatt interesse gjelder virkelig ting som butikkort, sier Mike Kinane, leder for amerikanske bankkort i TD Bank. Hvis du har en saldo i kampanjeperioden og går forbi den kampanjeperioden med saldoen, er interessen utsatt siden første dag. Du vil til slutt betale renter for [alt som har akkumulert] siden du kjøpte.

hva du skal ha på deg på en regntung sommerdag

De fleste vil møte utsatt interesse når de registrerer seg for et butikkredittkort som for eksempel tilbyr null prosent rente i opptil seks måneder. Hvis du ikke har råd til et stort kjøp (som møbler) på en gang, vil dette salgsfremmende butikkortet gi deg plass til utbetalinger over seks måneder uten å betale noe ekstra i renter. Hvis du ikke betaler av hele saldoen innen introduksjonsperioden, eller hvis du ikke går glipp av en betaling, kan det hende du ser at alle renter som ville ha samlet seg over perioden vises på kortet.

Med utsatt rente eliminerer faktisk en null prosent innledende april faktisk ikke renter; den skyver den av i foreskrevet periode, så du må kanskje betale den tilbake senere. Hvis dette skjer, betaler du fortsatt all den renten, sier Andrea Koryn Williams, CFP, CLU, ChFC, en formuesadministrasjonsrådgiver med Northwestern Mutual. Det er noe du absolutt vil ta hensyn til, sier hun.

Kort med utsatt interesse kan fremdeles fungere i din favør, men bare hvis du er i stand til å betale hele saldoen innen innledningsperioden. Williams foreslår å bryte balansen din i håndterbare biter som du kan betale før kampanjeperioden slutter; vær sikker på at du forstår når det er - og hvis butikkortet har utsatt interesse - før du registrerer deg.

Kinane sier at de fleste generelle kort vil ha påløpt rente, ikke utsatt, så du kan hvile litt lettere.

Kjenn renten din

Renten eller APR på kredittkortet ditt er et av de viktigste tallene du bør vite. Likevel har de fleste forbrukere ikke veldig god forståelse av hva renten deres er, sier Kinane.

En del av denne forvirringen kan stamme fra det faktum at mange kort har mer enn en rente. Typer av renter på kredittkort inkluderer en kontrakt eller standardrente, en straffesats, en kontant forskuddsrente og en salgsfremmende rente; for å finne ut hvilket kort det har, les kredittkortkontrakten. (Ja, til og med all den fine utskriften.)

Kontrakten eller standardtaksten din er prisen som gjelder under normale omstendigheter, når kontoen din har god anseelse og du har betalt i tide som er minst minimumssaldoen.

Hvis du savner en betaling eller betaler mindre enn minimumssaldoen, kan det pålegges en straffesats: Disse er vanligvis høyere enn kontraktssatsen.

Kontantforskudd - når du bruker kredittkortet ditt til å låne kontanter i en bank eller minibank - kan også ha en egen rente.

Kampanjepriser - for eksempel null prosent rente i en bestemt tidsperiode - vil være standard til kontraktsrenten din etter at kampanjeperioden er utløpt. Innledende renter på balanseoverføring, der du ikke betaler renter på saldooverføring i en periode, fungerer på samme måte.

Husk at april er årsrenten, og at kredittkortrenten beregnes daglig. For å beregne den daglige renten, dividerer du april med 365. Hvis du betaler kredittkortsaldoen i sin helhet hver måned, trenger du ikke betale renter.

Det er også viktig å huske at april, til og med kontraktssatsen, kan endres. Priser kan gå opp og ned avhengig av kreditthistorikken, markedsforholdene og andre faktorer. Kredittkortutstederen din må imidlertid varsle deg om endringer, slik at du ikke blir fanget av vakt - og i noen tilfeller kan du til og med kunne velge bort renteendringen.

Vær oppmerksom på hva en god april er

I nesten alle tilfeller er en lavere APR på et kredittkort bedre. Dette betyr at renter - og dermed din totale gjeld - vil akkumuleres saktere. Kredittkortpriser har en tendens til å være mye høyere enn prisene på andre typer gjeld, noe som er en del av hvorfor kredittkortgjeld er så vanskelig å eliminere.

I følge WalletHub, den gjennomsnittlige kredittkortrenten er 19,02 prosent for nye tilbud og 15,10 prosent for eksisterende kontoer. Til sammenligning, per 10. juni 2020, for en 30-årig fast rente pantelån 3,323 prosent, ifølge NerdWallet. (Prisene er lavere nå enn tidligere måneder på grunn av lavkonjunktur forårsaket av koronaviruskrisen.) gjennomsnittlig studielånerente er 5,8 prosent. Hvis april er høyere enn 19 prosent, kan det være mindre enn ideelt; hvis du har klart å lande en som er mindre enn 15 prosent, har du en god apr på kredittkortet ditt.

ÅR vil avhenge av kredittpoeng, kreditthistorie, inntekt og andre faktorer. For det meste vil personer med høyere kredittpoeng og god kreditthistorie kvalifisere for lavere priser; personer med lav eller kreditt vil kvalifisere for høyere priser. Hvis du er i stand til å tømme kredittkortutgiftene dine, og alltid betale kredittkortets balanse i sin helhet, er renten din irrelevant, ifølge Kinane, da du aldri vil ha en saldo for renter som skal belastes på.

Ikke glem kredittgrensen

Å få et kredittkort betyr ikke at du kan kjøpe hva du vil, når du vil. Alle kortene har en kredittgrense som styrer hvor mye penger du kan bruke hver måned. Kredittgrensen din kan være lav - noen kort stopper folk på $ 500 per måned - mens noen kan være umulig høy: Det avhenger av kreditthistorikken og inntekten din.

Hvis du bruker for mye penger på kredittkortet ditt, vil du maksimere kortet ditt, og du kan bli belastet et gebyr eller få avslag på kostnadene. Hvis du også har en saldo hver måned, vil den faktiske utgiftsgrensen bli mindre og mindre etter hvert som saldoen din vokser.

Selv om du betaler av kredittkortet hver måned, kan du sette for mye penger på kortet på kredittpoengene, takket være kredittutnyttelsesgraden eller -forholdet. La oss si at kredittgrensen din er $ 10 000 i måneden. Hvis du bruker kredittkortet ditt til å kjøpe $ 5000 varer i løpet av en måned, vil kredittutnyttelsesgraden din være 50 prosent, og utlåneren din kan være bekymret for at du lever utenfor dine muligheter, eller at gjeldsgraden din er for høy. (Generelt sett er en god kredittutnyttelsesgrad 30 prosent.)

Den beste måten å unngå å bli grepet for å legge for mye penger på kredittkortet ditt - selv om du er i stand til å betale det - er å be om en kredittgrenseøkning. Hvis du har bevist at du er en pålitelig kredittkortbruker, kan kredittkortselskapet øke grensen din umiddelbart. Hold utgiftene lave, og forholdet ditt forblir lavt, og hold kredittpoengene dine og gjeld til inntekt i god form.

Se de ekstra avgiftene

Renter kan være en del av det som gjør kredittkortgjeld så høy, men noen kredittkort har andre avgifter du måtte betale. Les kredittkortkontrakten nøye for å være sikker på at du forstår disse gebyrene, hvordan de påløper og hvordan du kan unngå dem.

En av de vanligste avgiftene er et forsinkelsesgebyr eller et gebyr for gebyr, som kan legges til saldoen din hvis du savner en betaling, har en sen betaling eller ikke utfører minimumsbetalingen.

En annen vanlig avgift - en som ikke kan unngås - er en årlig avgift. Noen kredittkort krever årlige avgifter på kort som gir belønninger og andre fordeler til kredittkortbrukere; disse kortene kan ha lavere apr, men årlig avgift legges automatisk til kontoen din hvert år. Heldigvis tar ikke alle kredittkort årlige avgifter.

Hvis banken din ikke respekterer en betaling du har gjort på kredittkortregningen din - noe som kan skje hvis det ikke er nok penger på kontoen din til å dekke betalingen - kan du bli belastet et returgebyr.

Andre vanlige gebyrer som kan påløpe når du bruker kredittkortet ditt for forskjellige transaksjoner, inkluderer saldooverføringsgebyrer, overbegrensede gebyrer, kontant forskuddsgebyrer, hurtige betalingsgebyrer, utenlandske transaksjonsgebyrer og utskiftningsgebyrer for kort. Kredittkortkontrakten vil vise alle gebyrene som er knyttet til kortet: Les nøye.

Vet om du trenger et sikret eller usikret kredittkort

Sikret gjeld er gjeld som er knyttet til en materiell vare (aka, sikkerhet). Pantelån er en form for sikret gjeld, for hvis du ikke betaler pantelånet, kan huset tas fra deg. Det samme gjelder billån. Slik har visse typer lån lavere renter enn andre: Långivere tar mindre risiko fordi de vet at hvis du ikke betaler det du skylder som avtalt, kan de kreve tilbake varen du kjøpte med dine lånepenger.

Usikret gjeld er mye mer risikofylt for långivere fordi de ikke har noe å kreve tilbake hvis du ikke betaler det du skylder. Kredittkort er en form for usikret gjeld, fordi de ikke er knyttet til noe som långivere kan kreve tilbake som betaling, og dermed har høyere renter. Långivere stoler på kredittpoeng og kreditthistorikk for å avgjøre om de skal tilby et kredittkort til noen, så hvis du har lav kredittpoeng eller spottete kreditthistorie, kvalifiserer du til et kredittkort med gunstige vilkår (eller i det hele tatt kvalifiserende) kan være vanskelig.

Heldigvis er det en måte for personer med lave kredittpoeng eller ingen kreditt å kvalifisere seg for kredittkort: sikrede kredittkort.

Med et sikret kredittkort, sier Kinane, vil låntakere tilby litt penger - $ 500, si - for å tjene som sikkerhet på kortet sitt. De vil få et kredittkort med den forståelse at hvis de ikke betaler, vil de miste pengene de har gitt kredittkortselskapet. Sikrede kredittkort gjør kredittkortutlån til et sikret lån og er bra for folk som trenger å forbedre kreditten eller som ikke har noen kreditt, for eksempel college grad, sier Kinane.

Hvis du kan kvalifisere deg for et usikret kredittkort med gunstige vilkår, er det sannsynligvis det beste alternativet for deg. Hvis du ikke kan, er et usikret kort et flott alternativ for å bygge kreditt.

I SLEKT: Banker, kreditorer og mer tilbyr samarbeid for de som er berørt av Coronavirus - her er hva du trenger å vite

Bli kjent med (og dra nytte av) belønninger

Kredittkortbelønninger er overalt. Reisekredittkort tilbyr poeng og miles for reiser og flyselskaper, flykuponger, dispensasjonsgebyr og mer. Cashback-kredittkort returnerer en viss sum penger til brukerne hver måned, avhengig av hva de kjøpte. Butikk kredittkort tilbyr regelmessige rabatter og gratis frakt. Enda flere belønninger med kredittkort inkluderer rabatter eller rabatter fra visse selgere, gratis leiebil- eller reiseforsikring, kjøpsbeskyttelse og andre fordeler. Listen er nesten uendelig, og hvert belønningskredittkort har sitt eget sett med fordeler.

hva er et godt tips for en times massasje

Det viktige er å sørge for at du bruker disse fordelene. Kredittkortbelønninger er ubrukelige hvis du ikke benytter deg av dem. Mange belønningskredittkort krever også en årlig avgift for privilegiet å ha tilgang til disse fordelene. Hvis du betaler en årlig avgift og ikke utnytter fordelene, kaster du bort pengene.

Ikke registrer deg for et belønningskredittkort bare for å ha et. Gjennomgå belønningene og fordelene nøye før du registrerer deg, og avgjør om fordelene oppveier de negative kortfunksjonene (for eksempel høy APR eller en høy årlig avgift). Du vil også ha justering mellom oppførselen din og de faktiske fordelene med kredittkortet, sier Williams, så sørg for at belønningskredittkortet vennen din fortalte deg om, passer inn i din livsstil før du forplikter deg.

Bare vet at du kan ha det vanskelig å kvalifisere deg for et flash belønning kredittkort med gode fordeler. Årlige avgifter følger vanligvis med bedre belønninger, og bedre belønninger er vanligvis forbeholdt kredittkort som har en strengere søkerprosess, sier Williams.

Hvordan velge det beste kredittkortet for deg

Hvis du lurer på hvilket kredittkort som passer for deg, kan du starte med å være ærlig mot deg selv: Vil du kunne betale kredittkortsaldoen hver eneste måned? Hvis ikke, vil du se etter et kredittkort med lave avgifter og lav apr.

Hos kunder som har en balanse og får belastet renter, bør de fokusere på renten, sier Kinane. Jo lavere jo bedre.

Hvis du har lav kredittpoeng, kan det være lurt å se på sikrede kredittkort. Nøkkelen er å erkjenne at du vil akkumulere kredittkortgjeld og deretter se etter måter å minimere den gjelden: Høye apr-avgifter og gebyrer vil bare øke det totale beløpet du skylder, noe som gjør det vanskeligere å til slutt bli gjeldfri. Og husk: Du gjør det ikke trenge et kredittkort. De er praktiske, de tilbyr belønninger, og de har noen beskyttelser som andre betalingsmåter ikke gjør, men hvis du får et kredittkort, betyr det at du samler gjeld eller på annen måte skader det generelle økonomiske bildet ditt, kan du hoppe over det. Debetkort fungerer like bra, og de er mye enklere å administrere.

Hvis du tror at du vil kunne betale kredittkortet ditt hver måned - eller hvis du planlegger å redusere utgiftene dine for å gjøre det mulig - har du noen flere alternativer.

Hvis du har lav kreditt, kan du ikke kvalifisere deg for et fancy belønningskredittkort. Start med det laveste nivåkortet - de fleste tilbyr noen fordeler og ingen årlig avgift - og jobb med å bygge kreditt ved å betale saldoen din i tide, hver måned. I løpet av få måneder kan du kanskje oppgradere til et kort med bedre belønning.

Hvis du har en god kredittpoeng og en solid kreditthistorie, har du et valg av kredittkort. Start med å prioritere det som er viktig for deg: Vil du ha et kort som tilbyr flyselskapsmiljøer og andre reisefordeler, eller er et cashback-kort uten årsavgift riktig for deg?

Det første spørsmålet jeg vil stille meg selv om jeg åpner et kredittkort, er: ‘hvor mye har jeg fordel av?’ Sier Williams. Jeg oppfordrer folk til å velge kredittkort de tror de vil ha mest utbytte av. Ta det på denne måten: Hvis du ikke reiser mye, er ikke et belønningskredittkort riktig for deg.

Hvis du bruker mesteparten av pengene dine på dagligvarer, velger du et kort som gir ekstra poeng for dagligvarebruk. Hvis du spiser ute hver kveld, finn et kort som vil belønne deg for det. Sjansen er stor for at det rette kredittkortet for deg er der ute: Du må bare finne det. Gjør undersøkelser, ta deg god tid, så får du et flott kredittkort på kort tid.

I SLEKT: Å ha gjeld betyr ikke at din økonomiske fremtid er ødelagt: Slik håndterer du den