Virkelig enkelt & apos; s Penger konfidensielt podcast hjelper folk med å bringe pengene sine ut i det fri, slik at de kan begynne på veien mot å løse dem. I denne ukens episode hjelper programleder Stefanie O & apos; Connell Rodriguez Elaine (ikke hennes virkelige navn) med å takle et økonomisk spørsmål så mange mennesker sliter med akkurat nå - en enorm gjeld til studielån.

Elaine tok opp mer enn $ 100.000 i studielån for å finansiere utdannelsen for nesten ti år siden. Selv om hun har gjort et betydelig innfall i det hun skylder, føler hun fortsatt at lånet hindrer henne i å komme seg videre i fremtiden, inkludert mål som å kjøpe et hus, å få barn eller å sette penger bort til pensjon.

En del av den amerikanske drømmen er 'Jeg vil gå på college' eller 'Jeg vil sende barna mine på college.' Men vi må være ærlige om at det er gjeld på den andre siden av disse målene.

Lynette Khalfani-Cox, Money Coach

Så hvordan skal Elaine balansere å betale ned gjeld med å oppnå målene hun har for fremtiden? For litt veiledning henvender O & apos; Connell Rodriguez seg til finansekspert Lynette Khalfani-Cox, Money Coach og forfatter av Zero Debt: The Ultimate Guide to Financial Freedom .

Khalfani-Cox anbefaler å trekke pusten dypt - og deretter sjekke inn med långiverne for å bestemme det totale gjeldsbeløpet. 'Noen mennesker aner ikke hvor mye de skylder,' sier hun. Se deretter hva slags tilbakebetalingsalternativer du har som kan passe med gjeldende budsjett, om det begynner å bli lite nå og øke når du tjener mer inntekt, eller om du holder deg til den typiske 10-årige tilbakebetalingsplanen.

I SLEKT: Slik betaler du studielån

Og Khalfani-Cox anbefaler at du ikke venter med å forfølge dine økonomiske mål for fremtiden, for eksempel å spare til et hus, få en baby eller spare til pensjon. Å vente på disse tingene til du betaler av studielån, kan forhindre deg i å nå disse milepælene.

Lytt til denne uken Penger konfidensielt - Hvordan håndtere gjeld til studielån - for Khalfani-Cox og O & apos; Connell Rodriguez & rsquo; s tips for å få tak i studentgjelden. Penger konfidensielt er tilgjengelig på Apple podcaster , Amazon , Spotify , Stitcher , Spiller FM , eller hvor du enn hører på favorittpodcastene dine.

_________________________

Transkripsjon

Kara: Jeg ble uteksaminert med totalt $ 28 000 i føderale lån. Og fordi jeg valgte å betale mindre og bygge opp sparekontoen min og betale ned annen gjeld med høyere renter, har ikke saldoen virkelig endret seg de siste ti årene. Og nå som jeg vil gjøre karriereendring, føler jeg meg fast.

Lilje: Jeg er 35 år og begynte nettopp å betale studielånene mine på $ 60 000, som jeg tok opp for over 10 år siden.

Jeans: Når jeg tenker på å planlegge for fremtiden, føler jeg meg fanget av studielånene mine.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez: Dette er Money Confidential, en podcast fra Real Simple om pengene våre historier, kamper og hemmeligheter. Jeg er verten din, Stefanie O & apos; Connell Rodriguez O & apos; Connell Rodriguez, og i dag snakker vi med en 29 år gammel lytter fra Queens, New York, vi kaller Elaine, ikke hennes virkelige navn.

Elaine: Jeg gikk på et privat universitet. Jeg fikk maksimalt statlige studielån, som da jeg gikk på skolen var rundt $ 28 000, kanskje $ 30 000. Og da måtte jeg fremdeles dekke resten av det med private lån, men det totale beløpet som jeg forlot skolen med var litt over hundre tusen i private lån. Og i tillegg til $ 30.000 i statlige studielån. Så det har vært, det suger virkelig.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez: Noen 44,7 millioner amerikanere har studielån. Samlet skylder amerikanerne over 1,71 billioner dollar bare i studielångjeld. Men til tross for den delte opplevelsen, kan du føle deg isolerende og overveldende når du vender ned hele din egen studielånesaldo.

Elaine: Jeg ble uteksaminert i 2013, så det har vært lang tid, men jeg husker at seks måneder etter uteksaminering kommer og de liker at du må begynne å betale dem nå. Det var veldig, veldig skremmende, spesielt fordi jeg hadde familiemedlemmer, nære familiemedlemmer som også tok på seg en enorm mengde studielångjeld og til slutt ikke betalte dem. Jeg var heldig nok til å ha penger som jeg kunne betale dem litt til å begynne med, men det er virkelig, veldig skremmende. Det føltes som om jeg aldri skulle klare noe annet, men å betale disse lånene. Det er bare en slik byrde. Som jeg, det er det eneste jeg kan beskrive det er en byrde.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez : Byrden med studielångjeld, slik Elaine beskrev den, har vokst uforholdsmessig de siste tiårene.

Blant klassen av 2019 studenter, 69% tok opp studielån, uteksaminert med en gjennomsnittlig gjeld på $ 29.900. 20 år tidligere, i 1999, forlot studenter studenter med en gjennomsnittlig gjeld på studielån på bare $ 16,030. Selv etter å ha justert for inflasjon, har den gjennomsnittlige studielånsgjelden ved uteksaminering økt 326% siden 1970 som collegeundervisningen har steget.

Men til tross for at betydelig flere unge i dag har en bachelorgrad, tjener tusenårene 20 prosent mindre, justert for inflasjon enn babyboomere gjorde på samme livsstadium.

Elaine: Så nå betaler jeg for mine private lån, jeg betaler $ 1.300 i måneden for de. Jeg tror jeg refinansierte dem på slutten av 2018, så for to og et halvt år siden, fordi jeg hadde fått en stor høyning og jeg kunne gjøre en større betaling for å betale dem raskere. Men før det var det $ 700 i måneden for det første, som om jeg var seks år ute på skolen. Og nå har det vært $ 1.300.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez: Åtte år på syv til $ 1.300 i måneden.

Elaine: Ja. Pluss regjeringen, de statlige lånene på toppen av det, som heldigvis pandemien like har satt dem på 0% rente eller hva som helst. Men jeg har også mannen min som har like mye. Det er ytterligere $ 30 000 på toppen av mine $ 30 000. Så det er mye penger.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez: Fortell litt om første gang du snakket om gjeld til studielån med mannen din.

Elaine: Den største kampen vi noen gang har hatt, handlet om studielånene hans, fordi jeg fant ut at han ikke hadde betalt dem. I et år utførte han bare ikke betalingene fordi han tjente mye mindre enn jeg, men jeg var veldig frustrert fordi jeg den gangen likte den daglige jobben min, og da gjorde jeg mye penger som frilanser, og jeg kunne lett ha dekket betalingene for det året.

Det var før vi ble gift, men jeg var som, jeg er livredd for å gjøre noe med deg fordi din økonomiske stilling er som, kredittpoengene dine er veldig lave nå, som alle slags ting. Som du vet, det er som en stor snøballeffekt.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez: Er det noen ting du ønsker at du har gjort annerledes, eller pengefeil du føler at du har gjort?

Elaine: Vel, jeg kan si å gå på college, men jeg tror ikke nødvendigvis at det er sant. Jeg mener, jeg visste hvor mye penger jeg tok på meg. men jeg var også klar over det faktum at hvis jeg ikke gikk på college, ville jeg ikke forlate hjembyen min. Og jeg ønsket større ting. Så jeg ønsket å flytte til New York. Jeg ønsket å bo her og få denne jobben til å gjøre hva jeg ønsket å gjøre da jeg var 17 år gammel. Som om jeg visste at det kom til å være mye penger å ta på meg, men jeg visste også at jeg ikke hadde noe valg.

I det minste følte jeg at jeg ikke hadde noe valg. Det suger at det er det slags systemet vi var i. Jeg ble uteksaminert på videregående i 2009, midt i lavkonjunkturen, alt det slags. Og det var liksom et gamble uansett å være som, vel, er jeg god? Kommer det til å være noe på den andre siden av dette uansett?

Det endte med å være fornuftig og være ok. Men på den tiden er det en smart beslutning for en 17-åring å ta, jeg mener, hundre tusen dollar i gjeld - selv om jeg skulle ta på meg så mye nå ved 29, ville jeg være som, åh, jeg vet ikke om det.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez: Det er veldig vondt å bruke så mye penger hver eneste måned som går mot fortiden din og ikke fremtiden din. Jeg lurer på hvordan det føles, og hvilke bekymringer det gir deg.

Elaine: Jeg tror nå som vi har kommet til et sted hvor vi kan gjøre begge deler, har vi begynt å spare for fremtiden. Det som gjør at jeg føler meg mer optimistisk nå, er at det er et lys i enden av tunnelen.

Jeg mener at det bare har gått noen måneder vi har gjort dette, men det er ærlig spennende å sette det mot noe. Som å ha en nettoverdi eller noe. Jeg mener at det ikke er teknisk, det er fortsatt negativt på grunn av gjelden vår, men det er veldig hyggelig å ha kontoer som har penger i motsetning til penger jeg skylder.

Men fremdeles liker jeg, er det nok? Jeg er alltid redd for at jeg ikke kommer til å ha nok i utgangspunktet for fremtiden. Og dette er et stort problem for meg som generelt.

Det er som om jeg skal ha nok til dette huset som jeg virkelig vil ha? Skal jeg, etter det, ha nok til å få barn? Skal jeg ha nok å leve etter at jeg blir pensjonist? Som alle de tingene, er det en konstant, det er akkurat som min personlighet er som, alltid bekymret for fem til ti år fra nå. Og spesielt med penger. Jeg vet ikke.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez : Elaines angst rundt studielånene, og økonomien generelt, er heller ikke unik. EN 2018-studien fant ut at 74% av tusenårene føler daglig stress relatert til studielångjelden, og mange rapporterer at studielånene deres har en betydelig innvirkning på deres evne til å oppfylle de andre økonomiske målene. Fra å spare til pensjon til å kjøpe et hjem til å få barn, rapporterer mange årtusener utsette store milepæler på grunn av studielångjelden.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez: Hvis du skulle få et tilbakeslag som betydde at du ikke kunne betale lånene dine innen måldatoen, hva ville det bety for deg?

Elaine: Det ville vært veldig hjerteskjærende fordi det føles som en dominoeffekt fordi jeg ikke kan gjøre alt på en gang. Jeg kan ikke spare for dette huset og få et barn.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez: Jeg lurer imidlertid på om det er noe med å utfordre forestillingen om at det er dominoer - disse milepælene - å betale gjelden, huset, barna - kontra er det en måte som disse tingene eksisterer sammen?

Elaine: Jeg tror jeg får det til at jeg bare vil at det skal gjøres med, jeg vil at gjelden, spesielt å være ferdig med - jeg er lei av det. Og jeg tror at når den gigantiske gjelden, blir lånelånet mitt betalt. Jeg vet ikke hva jeg skal gjøre. Jeg liker, ok, kaster en fest med episke proporsjoner.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez: Jeg synes du burde. Jeg vet at du snakket om å ha fest hvis studielånene dine ble betalt, men hvordan ville du ha det?

Elaine: Som om jeg hadde oppnådd en veldig vanskelig ting. Um, veldig stolt. Ja. Jeg tenkte bare på å sitte på mors kontor i huset hennes. Jeg husker bare at hun satt der sammen med meg og liker å prøve å få denne tingen til å skje. & apos; Årsaken til at alt jeg ønsket var å gå på skole og gå til New York og um, du vet, få deg en jobb i film. Jeg ønsket å bli manusforfatter.

Hun hadde blitt fortalt av en av lærerne mine på skolen som ikke likte meg veldig godt. Hun fortalte moren min at det var bortkastet penger å sende meg på college fordi jeg, du vet, ikke ville lykkes i utgangspunktet. Um, og mamma sa i utgangspunktet til henne og var som at du bare er uvitende og dum selv, og du aner ikke hva du snakker om. Du kjenner ikke ungen min og alt det der. Og moren min var fast bestemt på å ... foreldrene mine begge foreldrene mine var fast bestemt på å, du vet, la meg gjøre det jeg ønsket å gjøre.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez: Og så å betale den gjelden er en bekreftelse på det.

Elaine: Ja.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez: Tror du moren din blir veldig spent?

Elaine: Ja det er hun. Jeg synes det ville vært veldig kult. Jeg regner med at. Jeg vet ikke, akkurat som veldig, i utgangspunktet bare veldig lindrende, det er en veldig kul følelse, veldig heldig at jeg klarte å gjøre det. Og, um, du vet, i det hele tatt, enn si på så kort tid, ti år etter det faktum, jeg bare gleder meg virkelig til den dagen.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez: Du kan ha en av disse overskriftene, som om jeg betalte hundre, uansett tusen dollar på seks år eller hva det enn er.

Elaine: Ja. Og foreldrene mine gjorde det ikke for meg. Jeg betaler min egen husleie og alt det der. Jeg tror det er den andre tingen også. Som en stor ting jeg slet med da jeg først begynte å jobbe i New York, var ikke å forstå hvor pengene kommer fra for andre mennesker.

Min første jobb var på New York Times i redaksjonen, og jeg husker bare at jeg gikk og møtte alle disse menneskene som A) jeg ikke visste var midt i trettiårene. Jeg var 21 da jeg begynte å jobbe der. Og jeg trodde alle var som 25. De så alle så vakre og unge og talentfulle ut. Og så begynner du å like, kjenne dem bedre, og de kommer fra familiepenger, eller de, du vet, har vært bare eldre og har jobbet lenge og alle slags ting. Så det var en av de største, viktigste tingene jeg lærte at historien min ikke er den samme. Jeg er fra en veldig liten by i en veldig liten familie som ikke har mye, vet du, familiepenger eller noe sånt.

Så det er en stor sak å gjøre det jeg har gjort - å gå på college, å betale det, å bo her. Det er også en stor avtale for meg, ikke bare som den eneste tingen å betale ned lånene mine, men livet som jeg har skapt de siste 10 årene, tror jeg også vil være noe å feire. Ikke bare utføre den endelige betalingen.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez: Etter pausen snakker vi med en personlig økonomiekspert som betalte over seks tall av sin egen gjeld, hennes anbefalte strategier for Elaine - og alle andre som gjør det samme.

Lynnette Khalfani-Cox: Tilbake i 2001 hadde jeg hundre tusen dollar i kredittkortgjeld alene. Jeg betalte det hele på tre år. Da jeg kom ut av grunnskolen ved USC i Los Angeles, hadde jeg 40 000 dollar i studielån, det tok meg over et tiår å betale av college-lånene mine. Og tro meg, jeg ble ikke født med en sølvskje i munnen i det hele tatt. Moren min var sekretær. Faren min var en skopussemann. Så i min familie er det veldig få midler og lån hvordan jeg finansierte høyskoleutdanningen min, spesielt utdannelsen min.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez: Lynette Khalfani-Cox er en personlig økonomiekspert og forfatter av 15 bøker, inkludert New York Times bestselger Zero Debt: The Ultimate Guide to Financial Freedom.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez: Så jeg ønsket å ta dette litt tilbake, fordi studielån ikke begynner ved eksamen. De begynner før college. Og jeg vil snakke litt om hva vi bør tenke på når vi tar beslutninger om utdannelsen vår og hvor mye vi skal investere i.

Lynnette Khalfani-Cox: Vel, det er mye å ta hensyn til før du signerer på den stiplede linjen og godtar å bruke et lån av noe slag til å finansiere høyere utdanning. Men dessverre, mange av oss, tar vi disse valgene når vi egentlig er som 18 år.

Så blant de tingene folk bør ta i betraktning før de finansierer en høyskoleutdanning, er hva forventet avkastning kommer til å være når det gjelder deres egen karrierevei. Så jeg tror det er fornuftig å ha lån, hvis du absolutt trenger dem, som er i samsvar med hva dine lønnsforventninger vil være. Den vanskelige delen er at vi vet at folk flest, spesielt i begynnelsen av tjueårene, når de først er uteksaminert fra college, har en tendens til å overvurdere langt hva startlønnene deres vil være. Og de undervurderer også hva de første husholdningsregningene deres vil være.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez: Jeg tror rammen om å tenke på utdannelsen vår som en investering som må ha en tilsvarende avkastning, ikke er noe jeg noen gang har hørt før jeg gikk på college. Det var som å gå på den beste skolen du kommer på, og på en eller annen måte vil den magisk regne seg.

En annen ting som jeg ser mange fagpersoner som arbeider med akkurat nå, spesielt i pandemien, er å tenke på å få en mastergrad eller gå tilbake til forskerskolen og vurdere om det er verdt prisen. Og jeg frykter at noe av det kommer fra denne ideen om at jeg ikke vet hva mer å gjøre.

Lynnette Khalfani-Cox: Ja, jeg tror jeg er enig med deg. Noen mennesker som er, du vet, i tjueårene eller trettiårene virkelig kan være litt fast eller føle seg som, åh, er det noe bedre enn det jeg har gjort?

Eller, vet du, jeg har prøvd dette, og jeg likte det ikke like godt. Og jeg har ikke den kunnskapen eller bakgrunnen jeg trenger. Jeg har lyst til å prøve noe nytt, så kanskje jeg burde gå på forskerskolen. men å, forresten, det vil koste meg en liten formue å fortsette og få den avanserte graden.

Så jeg ser det også mye. Og jeg tror det delvis skyldes at folk ønsker noe annerledes når det gjelder, utfordring, et skifte eller noe tilfredshet. Fordi de kanskje har lyst til, eh, jeg prøvde på en måte, og dette var det jeg trodde jeg ønsket da jeg var 18, 20 år gammel. Du vet, nå er jeg 30 og jeg liker dette, dette er ikke helt det.

Så jeg vil at folk skal være oppmerksomme på at du ikke automatisk må ha en avansert grad for hver jobblinje i hvert yrke.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez: I denne episoden snakket vi med en lytter som vi kaller Elaine, og Elaine er ferdig med skolen. Men en ting som dukket opp i samtalen min med henne, er hvor levende den følelsen var for henne seks måneder etter uteksaminasjonsdatoen, da den første studielånet ble forfalt, og bare frykten og overveldelsen i det øyeblikket. Så hva er strategiene dine for å håndtere den totale størrelsen av slike tall og følelser?

Lynnette Khalfani-Cox: Vel, den følelsesmessige siden er en ting. Og så er den økonomiske siden en annen ... la oss takle det emosjonelle først.

Fra et følelsesmessig synspunkt vil jeg at folk ikke skal bli overveldet og innse at de ikke er alene.

Jeg føler at det generelt er verdt det å få en høyskoleeksamen. Men jeg føler at en del av det er litt av en beregning å tenke på måtene vi har solgt den amerikanske drømmen på, ikke sant? Og en del av den amerikanske drømmen er at jeg vil ha et hus eller jeg vil gå på college eller jeg vil sende barnet mitt på college. Og det er store, høye, ambisiøse mål. Men vi må virkelig være ærlige om at gjeld er på den andre siden av disse målene, fordi de fleste ikke har råd til å kjøpe et hus kontant direkte. De fleste har ikke råd til å skrive en sjekk for undervisning direkte i kontanter.

Og hvis du prøver å takle dette nå, i 20-40-årene, vet du at det er overvinnelig. Den andre tingen jeg vil si er fra et emosjonelt synspunkt at du må fokusere på ting du kan kontrollere. Så noen ganger gjeld i seg selv, overveldelsen som folk føler, er ofte bundet til de maktesløse følelsene, eller følelsen som, jævla, dette er bare så mye oppe i luften så mye jeg ikke kan gjøre.

Så du vet igjen, ta et dypt pust, slags følelsesmessig tilbakestill og forstå at du kommer til å nærme deg problemet på en metodisk, trinnvis måte, og tenke på hva du kan gjøre, hva du kan kontroll og ting som er innenfor ditt ansvarsområde.

Dette vet du, ikke som basert på økonomien eller på aksjemarkedet, eller, du vet, hva andre kan gjøre, osv. Pust dypt, ta en pause og si, ok, jeg kommer til å erobre dette. Hva må jeg gjøre? Og så fører det oss til det praktiske og det taktiske, noen av strategiene rundt økonomisk å få armene dine rundt gjeldene dine.

Så trinn en for mange mennesker er å faktisk stemme opp det de skylder. Noen mennesker aner ikke hvor mye de skylder. De vet bare, jeg signerte fordi jeg ønsket å være på skolen. Og så du trenger å forstå, må du først gå til Institutt for utdanning, sjekk ut deres hjemmeside. Det lar deg i utgangspunktet logge inn på systemet deres, og de vil vise deg på føderalt nivå, hvert studielån du lånte, og de vil vise deg statusen på det. Er det utsettelse eller overbærenhet, noe forfalt, vet du?

For private studielån vil du kontakte din låneserviceagent. Igjen, finn ut hva tellingen er og hva summen er. Du kommer til å skrive det hele ned. Du kommer til å skrive det, legg det på regnearket. Bruk programvaren, budsjetteringsverktøyet osv. Etter eget valg.

Men du vil bare vite hva tallene er i svart-hvitt. Ingen guesstimating, ikke sant? Deretter vil du se hva betalingsplanalternativene dine er.

Hva er alternativene dine for tilbakebetalingsplan? På føderalt nivå er det et utvalg, men de passer alle sammen i en slags fire bøtter. Det er standardprogrammet for tilbakebetaling av lån, som er det de virkelig styrer folk flest eller alle inn i, med mindre du endrer den. Og det er for å la deg betale ned studielånene dine på 10 år. I tillegg til det er det gradert tilbakebetalingsprogram for lån. Det er et utvidet program for tilbakebetaling av lån. Igjen strekker de dem ut over tid - 20 år, 25 år, noen kan potensielt være 30 år. Og jeg vet at folk hater å høre det fordi de liker at jeg ikke vil betale noe for, vet du, 20 eller 30 år.

Men hvis du vil ha mindre lånebetalinger på kort sikt, få litt lettelse for deg selv økonomisk, kanskje fordi inntekten din er lavere akkurat nå, osv., Kan du velge å ha en av disse betalingsplanene der du utvider betalingene dine tid.

Avvei det å vite at ja, du kommer til å betale mer i renter over tid, men de månedlige betalingene dine på kort sikt vil være mindre. Og slik at det kan føles litt bedre for folk når det gjelder kontantstrøm. Den fjerde typen grov kategori er rundt inntektsbaserte eller inntektsbetingede tilbakebetalingsalternativer. Alt dette er basert på dine føderale studielånalternativer. Du vil nå ut til utlåneren din igjen på den private studielånesiden.

Disse har en tendens til å være litt strengere, og det er derfor du vil vite hva du registrerer deg for i begynnelsen. Så fra et strategisk og slags taktisk synspunkt, vil du finne ut hva du skylder.

Du kommer til å se lånealternativene dine. Og så skal du vurdere, for eksempel, hvilken plan som er fornuftig for deg. Ikke sant. Og hvis du virkelig vet, som, ok, vel, det er bare at jeg er ny i karrieren, og jeg har en jobb, men, du vet, jeg får ikke betalt massevis av penger, og jeg har mange andre regninger fordi jeg er i en ny by eller jeg nettopp begynner.

Da kan et av de tilbakebetalingsprogrammene for lån som er knyttet til inntekten din, være fornuftig fordi du får en slags skalering over tid når inntekten din stiger, og det gjør også dine månedlige utbetalinger. Og slik at det er bra for mange mennesker, men igjen, du kommer til å vurdere og se hva slags som gir mest mening for deg.

Jeg tror du virkelig vil begynne å se på budsjettet og den generelle utgiftsplanen din på en helhetlig måte, ikke sant? Du vil tenke på som, hva bruker jeg bare pengene mine på. Jeg forteller folk om å tenke på ufall igjen som en annen strategi. Hva er en storm? Det er noen form for uventet eller engangsbeløp utenom din vanlige lønnsslipp.

Så hvis du får en statlig stimulansjekk, hvis du får en skatterefusjonssjekk, hvis du får en bonus på jobben, um, selv om du får en høyning og du vil rette den mot studielånene dine, bruker alle disse tingene det ekstra sitatet unote, du vet, ekstra penger for å betale ned høyskolegjeld er en god ting, og du vil være veldig glad for at du gjorde det.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez: Nå vet jeg når vi snakker om en mer aggressiv tilbakebetalingsstrategi eller til og med bare å prøve å holde tritt med studielånutbetalinger generelt. Det prøver også å balansere det mot å spare for fremtiden, både sparing til pensjon og sparing for livet - livet vi ønsker å leve og milepælene vi ønsker å oppnå. Og jeg lurer på hvordan du foreslår at folk balanserer disse to tingene.

Lynnette Khalfani-Cox: Vel, jeg blir ofte spurt om hvilken skal jeg gjøre først? Skal jeg betale ned gjelden min? Enten det er studentgjeld eller kredittkortgjeld, eller skal jeg spare først? svaret er at du virkelig må gjøre begge deler, og de to utelukker ikke hverandre.

Så det gjelder deg å fortsette og betale ned gjeld trinnvis hvis det er den mest mulige måten for deg å gjøre det. Men samtidig savner de som ikke sparer i det hele tatt to ting. Det ene er at de ikke utvikler muskler eller ferdighetssettene du utvikler bare ved å bli vant til å spare. Og så liker jeg å se folk på en eller annen måte bruke den sparemuskelen og bli vant til å spare.

Øk det over tid når det er mulig og vet at du gjør fremskritt på en virkelig flott måte, bare ved å komme i gang med å spare, til vane med det.

hvor du skal sette inn termometeret i en kalkun

Så sparekomponenten er avgjørende fordi du ønsker å kunne ha ressurser eller eiendeler for å kunne håndtere kriser og uventede hendelser. Du vil at besparelsene skal kunne vokse for deg over tid, og du vil flippe bort gjelden, til og med den studielånsgjelden, slik at den ikke forenes over tid når det gjelder, når det gjelder renter og påløp, balansen blir større og større.

Og jeg vil fortelle deg hva mer, Stefanie, absolutt for folk med farger som meg selv, jeg er afroamerikansk. Det er veldig viktig at vi forvalter forpliktelsene våre på en veldig smart og strategisk måte, fordi vi vet at fra et økonomisk synspunkt har afroamerikanere generelt lavere inntekter sammenlignet med våre hvite kolleger.

Tjue år etter de gjennomsnittlige afroamerikanske kandidatene fra college, skylder de fremdeles 95% av høyskolegjelden, i motsetning til hvite amerikanere som gikk på college, de skylder vanligvis omtrent 6% av studielånet 20 år senere.

Så jeg påpeker bare den forskjellen, for ærlig talt tror de fleste ikke at de vil ha studielånsgjelden eller bære den så lenge de faktisk gjør.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez: Og en av tingene som dukket opp i samtalen min med Elaine, er at hun ønsker å kjøpe land og bygge et hus, som er et velstandsbyggende aktivum, men det er denne følelsen av at hun ikke virkelig kan gjøre fremskritt mot det målet til lånene er nedbetalt.

Og det føles i hennes ord at livet hennes er på vent til hun blir gjeldfri. Og til ditt poeng om den utvidede tidslinjen som folk har studielån til, spesielt fargede, kvinner som bare ikke er realistiske. Så hvordan balanserer vi å leve livene våre med denne gjeldsbyrden for studielån?

Lynnette Khalfani-Cox: Jeg vil virkelig oppmuntre folk som henne og dine andre lyttere til å forstå at det for det store, store, store flertallet av befolkningen ikke vil være mulig å gjøre det som i rekkefølge, ikke sant. Hvis du bare venter til du gjør ett mål og hundre prosent erobrer det målet, så går du til neste ting, og deretter det neste, vil du skyve tidslinjen din så langt for å nå så mange andre mål at det sannsynligvis ikke vil vinne være så mye tilfredshet verktøy eller, bare slags lykke når det gjelder å ha oppnådd målene.

Så igjen, jeg oppfordrer folk til å omforme og tenke på hvordan de kan gjøre ting på en måte, den måten som er positiv, mulig og praktisk for dem samtidig. Så, hva kan de utnytte når det gjelder hva de gjør akkurat nå? Hvordan kan de få dollarene sine til å telle for dem akkurat nå?

Hvis du ennå ikke har registrert deg for din arbeidsgivers pensjonsspareprogram på jobben, 401k, 403B, 457, vet du, avhengig av hvilken type arbeid du gjør og arbeidsgiveren din tilbyr en kamp av noe slag, vil du & apos; bruker ikke sparepengene dine maksimalt. Og det er bare et lite skifte du kan gjøre.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez: Ja, det illustrerer også poenget om hvis vi bare fokuserer på gjelden vår, er all vår økonomiske innsats bakoverfokusert i stedet for med besparelser. En del av det er akkurat som en følelsesmessig indikasjon på å bevege oss mot fremtiden, å bevege oss mot vår spenning, å bevege seg mot våre verdier og våre mål. Denne tingen som kom opp for Elaine er at hun faktisk gjorde store fremskritt med å betale ned gjelden. Og det har vært utrolig. Hun hadde hundretusen dollar i lån, og hun kan se lyset på enden av tunnelen noen år ut.

Men det hun beskriver nå er denne konstante angsten rundt å ha nok for fremtiden. Så hvordan begynner vi å gå videre og la de følelsene av angst gå?

Lynnette Khalfani-Cox: Vel, jeg synes Elaine har gjort det utrolig bra å betale $ 60.000 i gjeld til studielån, det er kjempebra. Er hun på null ennå? Nei, men hun har gjort enorme fremskritt, og jeg vil virkelig rose henne. Og noen ganger er det bare å høre og vite og forstå enten fra en finansekspert eller fra andre at det hun har oppnådd så langt i en alder av 29 år, er virkelig ganske imponerende. Jeg mener jeg tok for alltid å betale studielånene mine, og jeg hadde betydelig mindre - jeg hadde $ 40.000 mot henne $ 100.000.

Jeg forteller om min egen fortid at jeg gikk gjennom en skilsmisse, og at jeg måtte betale min tidligere underholdsbidrag og barnebidrag. Og så fordi jeg tilfeldigvis er en positiv, optimistisk, halvfull mann av glass, rammer jeg den inn i sammenheng med å overvinne og gå forbi hindringer og ting av den art.

Og så forteller jeg folk at bevissthetspunktet er veldig viktig på forhånd å gjenkjenne. Som Elaine, jente, sparker du rumpa.

Stefanie O & apos; Connell Rodriguez: Enten du er i begynnelsen av tilbakebetalingsreisen din og bare prøver å finne ut hvordan du kommer i gang, eller som Elaine, som håndterer angsten for den usikre balansen mellom å spare for fremtiden mens du jobber for å betale ned din tidligere gjeld, blir det & apos; Det er viktig å huske disse sannhetene - Du er ikke din gjeld. Din nettoverdi dikterer ikke selvverdien din. Hvor du står i dag er ikke permanent, og det styrer ikke hvor du kan dra i fremtiden. Og du er absolutt ikke alene.

Selv om gjeld ikke trenger å være for alltid, er det vanskelig å lage en plan for å betale gjelden din før du vet nøyaktig hvor mye av den du skylder. Så hvis du ikke allerede har gjort det, gjør du oversikt over nøyaktig hva du skylder, til hvem, dine månedlige minimumsbetalinger og renten for hver av gjeldene dine. Når du har all den informasjonen, kan du bedre vurdere alle alternativene for tilbakebetalingsplan.

Å sette sammen en konkret, trinnvis plan for tilbakebetaling av gjeld basert på ting du kan kontrollere og hvilken plan som fungerer best for deg, kan hjelpe deg med å leve livet ditt og bli begeistret for fremtiden din, i stedet for å føle deg fanget av din tidligere gjeld .

Husk at prosessen med tilbakebetaling av gjeld og sparing for fremtiden, eller de tingene du vil gjøre i nåtiden, eller til og med bare din egen lykke og sjelefred, ikke trenger å være gjensidig utelukkende. Selv om gjeld utvilsomt kan være en følelsesmessig og økonomisk byrde, kan vi erkjenne og feire hvert trinn i fremgangen vi gjør, og lære å ta full tilfredshet i livene vi bygger sammen med vår tilbakebetalingsreise, og vite at våre liv i dag er bare like verdifull og verdig som livet etter gjeldsfrihet.

Dette har vært Money Confidential fra Real Simple. Hvis du i likhet med Elaine har en pengehemmelighet du har slitt med å dele, kan du sende meg en e-post på money dot fortrolig på virkelig enkel dot com. Du kan også legge igjen en telefonsvarer på (929) 352-4106.